Davies a représenté Novacap Management Inc., une importante société de capital-investissement en Amérique du Nord, en lien avec la création du premier grand fonds de capital-investissement de continuation au Canada. Le TMT VI Fund de Novacap et le fonds de continuation, dont les Vintage Funds de Goldman Sachs Asset Management sont les principaux investisseurs, ont acquis une participation majoritaire dans l’entreprise montréalaise Groupe Systèmes Syntax Inc. (« Syntax ») auprès de Novacap TMT IV et de Novacap TMT V, avec d’autres actionnaires. En tant que conseiller de Novacap, Davies a dirigé la constitution et la capitalisation du fonds de continuation, et a mené la négociation et la conclusion de l’opération de fusion-acquisition sous-jacente. De plus, Davies a été à la tête d’une équipe de conseillers juridiques locaux en lien avec les aspects réglementaires de l’opération.

Cette opération, la plus récente réalisée en partenariat par les deux entreprises québécoises, souligne l’engagement de Novacap à l’égard du succès de Syntax et a permis de réunir les capitaux nécessaires à la consolidation de la position de celle-ci en tant que fournisseur de solutions technologiques de premier plan à l’échelle mondiale. De plus, en sortant des sentiers battus pour procurer un soutien financier à une entreprise innovante, l’opération constitue un événement marquant pour le secteur du capital-investissement au Canada.

Davies conseille depuis longtemps Novacap relativement à différents projets d’envergure visant à créer des entreprises de classe mondiale, dont, en début d’année, la constitution et la capitalisation de Novacap TMT VI. Ce fonds de capital-investissement – évalué à plus de 1,8 milliard de dollars américains – investit dans le secteur nord-américain des télécommunications, des médias et des technologies et est le plus important jamais constitué par Novacap.

L’équipe de Davies ayant conseillé Novacap en lien avec cette opération était constituée de Sébastien Thériault, d’Antoine Le Bihan, de Vanessa Pendenza, d’Arianna Yoffe et de Yixiao Zheng (Capital-investissement, Constitution de fonds et Fusions et acquisitions); et de Marie-Emmanuelle Vaillancourt et de Jesse A. Boretsky (Fiscalité).